올웨더 포트폴리오에 대해 알아봅시다

전천후 포트폴리오: 모든 날씨에 대비가 가능하도록

 

  안녕하세요, 꾸키굽새입니다. 오늘은 전천후 포트폴리오라고도 불리는 올웨더 포트폴리오에 대해 알아보는 시간을 가지려고 합니다. 올웨더 포트폴리오가 무엇이고, 어떻게 구성되며, 그 이점 등에 대해 쉽고 간단하게 알아보겠습니다. 특히나 안정적인 투자를 원하시는 분들이라면 이 포스팅을 읽고, 따로 더 자세히 공부해 보는 것을 추천드립니다. 이제 저와 함께 올웨더 포트폴리오에 대해 공부하러 출발해 보실까요?

 

올웨더 포트폴리오란?

 

  올웨더 포트폴리오는 다양한 자산군에 투자합니다. 포트폴리오 다각화를 통해 위험 관리와 불확실한 수익을 안정화 시키는 것을 목표로 하는 투자 전략이죠. 유명한 헤지펀드 중 하나인 브리지워터 어소시에이츠를 설립한 레이 달리오라는 투자자가 창시한 개념이기도 한데요. 레이 달리오는 이 전략을 통해, 인플레이션, 디플레이션, 스태그플레이션 등의 어떤 경제 환경에서도 잘 대응할 수 있도록 설계했다고 합니다.

 

올웨더 포트폴리오의 원칙은?

 

  올웨더 포트폴리오 또한 다른 투자 전략처럼 기본 원칙을 가지고 있습니다. 크게 두 가지의 원칙이 가장 중요시되죠.

 

1. 다각화: 포트폴리오 다각화에는 많은 이점이 있죠. 다양한 산업군에 분산 투자하는 행위는 단일 시장의 변동에 대한 노출을 최소화 시켜줍니다. 따라서 큰 안정성을 가져갈 수 있죠.

2. 리스크 패리티: 올웨더 포트폴리오는 리스크 패리티 전략을 따릅니다. 리스크 패리티란 위험 균등성이라는 말로 번역할 수 있는데요, 말 그대로 모든 자산이 포트폴리오의 전체 위험성에 균일하게 분배되도록 하는 전략입니다. 따라서 단일 자산이 하락하더라고, 전체 포트폴리오에 큰 영향을 주기란 쉽지 않은 일이 됩니다.

 

올웨더 포트폴리오의 구성요소는?

 

  그럼 우리는 올웨더 포트폴리오를 어떻게 채워야 할까요? 그 구성요소에 대해 한번 알아보죠.

 

1. 채권: 올웨더 포트폴리오는 주식보다 상대적으로 안정성이 뛰어난 채권에 포트폴리오의 상당 부분을 할애합니다. 특히 안정성이 높은 장기 국채나, 특정 상황을 대비하기 위한 인플레이션 방지 증권이나 우량 회사채 등이 포함되죠. 이런 안정적 자산은 경기 침체기에 포트폴리오 안정성을 높여주는 역할을 하죠.

2. 주식: 다양한 산업군과 지역의 주식들도 올웨더 포트폴리오의 구성 요소입니다. 예를 들어 많은 시장 상황에 대한 노출을 최소화하기 위해서, 대형주와 중형주, 그리고 소형주를 모두 포함하죠.

3. 금: 인플레이션과 같은 화폐 가치의 하락으로 인한 손해를 대비하기 위해 금과 같은 귀금속 또한 포함됩니다. 금과 같은 귀금속은 불안한 시장 상황에서 가치가 유지되는 것을 역사적으로 증명했기 때문입니다.

4. 원자재: 석유, 천연가스, 산업용 금속 등을 포트폴리오에 포함하는 것은 인플레이션을 방지하고 포트폴리오 다양화에 도움이 됩니다.

 

올웨더 포트폴리오의 장점!

 

1. 다각화: 포트폴리오의 다각화는 전체 포트폴리오의 위험성을 줄이기 때문에 보다 안정적인 운용이 가능합니다.

2. 리스크 관리: 리스크 패리티 전략은 리스크를 고르게 분포시키는 역할을 하기 때문에 단일 자산에 포트폴리오가 영향을 받는 일이 없도록 합니다.

3. 중립적 포지션: 특정한 시장 조건에 대한 의존성을 줄여 어떤 경제 상황에서도 평균 이상의 수익을 추구합니다.

4. 장기적 관점: 올웨더 포트폴리오는 장기적인 성장을 추구하기 때문에 특히 장기 투자자들에게 추천되는 방법입니다.

 

고려해야 할 점!

 

1. 위험 허용 범위: 올웨더 포트폴리오는 변동성이 적고, 위험성이 상대적으로 적은 편이긴 하지만 투자이기 때문에 여전히 내재된 위험성을 가지고 있습니다. 따라서 이 전략을 사용하기 전에 투자자는 스스로의 위험 감수 범위를 생각할 필요가 있습니다.

2. 경제 환경: 올웨더 포트폴리오는 여러 시장 상황에 대비가 가능하지만, 장기적인 강세장에서는 시장 평균 수익률을 능가하기 힘들다는 단점이 있습니다.

3. 포트폴리오 재조정: 올웨더 포트폴리오는 주기적으로 포트폴리오를 조정할 필요가 있습니다. 단일 자산이 포트폴리오의 위험성을 잠식하지 않도록 주의해야 합니다. 

4. 시장 타이밍: 시장의 타이밍은 일정한 논리를 가지지 않습니다. 단기적인 시장 변동에 흔들려서 포트폴리오를 자주 변경하는 것을 피해야 합니다.

 

마치며!

 

 전천후 포트폴리오라고 불리는 올웨더 포트폴리오는 안정성과 장기적인 성장을 추구하는 투자자들에게 추천할 만한 투자법입니다. 다양한 경제 상황에 대응할 수 있고, 리스크를 분산시켜 전체적 위험성을 낮춰 주는 이점도 있습니다. 하지만 어디까지나 투자에는 위험이 따르기 때문에 투자자 또한 포트폴리오 유지에 지속적 관심과 노력을 쏟을 필요가 있습니다.

 

요약!

 

올웨더 포트폴리오는 레이 달리오가 만든 투자 방법이다.

 

올웨더 포트폴리오는 상대적으로 안정적인 방법을 사용한다.

 

올웨더 포트폴리오의 안정성이 높긴 하지만, 투자인 만큼 위험성이 존재한다.